Original-Research: Schaeffler AG (von Quirin Privatbank Kapitalmarktgeschäft): Buy
|
Original-Research: Schaeffler AG - from Quirin Privatbank Kapitalmarktgeschäft
Classification of Quirin Privatbank Kapitalmarktgeschäft to Schaeffler AG
2028 goals; Need to increase volume At its Capital Markets Day (16 September), Schaeffler presented new medium-term targets for 2028 and clearly focused on operational implementation. With an order backlog of EUR 74bn in the promising areas of e-mobility and powertrain & chassis, the company has a strong starting position. The planned integration of Vitesco and structural measures are expected to deliver annual synergies of EUR 815m from 2029 onwards. The targets are an adj. EBIT margin of 6-8% (2024: 3.5%). The strategic portfolio optimization (“earn the right to grow”) underscores the focus on capital discipline. The outlook to 2028 presented at the CMD was well received by the market and had a noticeable supportive effect on the valuation. Historically, investors have always responded constructively to strategies that combine organic growth with margin expansion – as the current share price performance underscores. At the same time, the consistent implementation of the communicated targets remains central. Management now has a responsibility to demonstrate progress transparently and step by step. Only in this way can the new confidence be sustainably anchored and the positive re-rating process continue. At the same time, the path to a higher valuation is not only a question of operational implementation – structural conditions must also be addressed. The current free float and weekly trading volumes (see chart below) represent a barrier to entry, especially for larger institutional investors. In order to further increase the attractiveness of the stock, the majority shareholder will also need to play an active role in the future, for example through measures to increase liquidity. We confirm our BUY rating and TP of EUR 7.50. You can download the research here: SCHAEFFLER_AG_20250922 For additional information visit our website: https://research.quirinprivatbank.de/ Contact for questions: Quirin Privatbank AG Institutionelles Research Schillerstraße 20 60313 Frankfurt am Main research@quirinprivatbank.de https://research.quirinprivatbank.de/
The EQS Distribution Services include Regulatory Announcements, Financial/Corporate News and Press Releases. |
||||||||||||||||||
2201638 22.09.2025 CET/CEST
Zur besseren Einschätzung der fundamentalen Entwicklung der jeweiligen Unternehmen bietet boersengefluester.de (BGFL) eine Übersicht mit den wesentlichen Kennzahlen zu Umsatz, Ergebnis, Cashflow und Dividende. Sämtliche Angaben werden manuell in unserer Datenbank erfasst – Quelle sind die jeweiligen Geschäftsberichte. Sofern es sich um Schätzungen für künftige Zahlen handelt, stammen sie durchweg von BGFL.
| Die wichtigsten Finanzdaten auf einen Blick | ||||||||
| 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025e | ||
| Umsatzerlöse1 | 14.427,00 | 12.600,00 | 13.852,00 | 15.809,00 | 16.313,00 | 18.188,00 | 25.000,00 | |
| EBITDA1,2 | 1.769,00 | 1.116,00 | 2.230,00 | 1.963,00 | 1.836,00 | 1.419,00 | 2.518,00 | |
| EBITDA-Marge3 | 12,26 | 8,86 | 16,10 | 12,42 | 11,26 | 7,80 | 10,07 | |
| EBIT1,4 | 790,00 | -143,00 | 1.264,00 | 974,00 | 834,00 | 294,00 | 1.120,00 | |
| EBIT-Marge5 | 5,48 | -1,14 | 9,13 | 6,16 | 5,11 | 1,62 | 4,48 | |
| Jahresüberschuss1 | 440,00 | -415,00 | 775,00 | 585,00 | 335,00 | -605,00 | 500,00 | |
| Netto-Marge6 | 3,05 | -3,29 | 5,60 | 3,70 | 2,05 | -3,33 | 2,00 | |
| Cashflow1,7 | 1.578,00 | 1.254,00 | 1.276,00 | 1.139,00 | 1.348,00 | 1.390,00 | 0,00 | |
| Ergebnis je Aktie8 | 0,65 | -0,63 | 1,13 | 0,83 | 0,47 | -0,86 | 0,52 | |
| Dividende8 | 0,45 | 0,24 | 0,50 | 0,45 | 0,45 | 0,25 | 0,25 | |
1 in Mio. Euro; 2 EBITDA = Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen; 3 EBITDA in Relation zum Umsatz; 4 EBIT = Ergebnis vor Zinsen und Steuern; 5 EBIT in Relation zum Umsatz; 6 Jahresüberschuss (-fehlbetrag) in Relation zum Umsatz; 7 Cashflow aus der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit; 8 in Euro; Quelle: boersengefluester.de
Wirtschaftsprüfer: KPMG
Alle relevanten Bewertungskennzahlen, Termine und sonstige Investor-Informationen zu Ihrer Aktie kompakt zusammengefasst. Gut zu wissen: Sämtliche Daten stammen von boersengefluester.de werden täglich aktualisiert. Damit sind Sie immer auf dem neuen Stand. Kurze Erkärungen zu den Kennzahlen bekommen Sie, wenn Sie mit dem Cursor bzw. der Maus auf das jeweilige Feld gehen.
| INVESTOR-INFORMATIONEN | ||||||
| ©boersengefluester.de | ||||||
| Schaeffler | ||||||
| WKN | ISIN | Rechtsform | Börsenwert | IPO | Einschätzung | Plus Code |
| SHA010 | DE000SHA0100 | AG | 6.628,37 Mio € | 09.10.2015 | Halten | 8FXGHV7P+6R |
| KGV 2026e | KGV 10Y-Ø | BGFL-Ratio | Shiller-KGV | KBV | KCV | KUV |
| 14,93 | 10,09 | 1,48 | 11,28 | 1,85 | 4,77 | 0,36 |
|
Dividende '2023 in € |
Dividende '2024 in € |
Dividende '2025e in € |
Div.-Rendite '2025e in % |
| 0,45 | 0,25 | 0,25 | 3,37% |
| Hauptversammlung | Q1-Zahlen | Q2-Zahlen | Q3-Zahlen | Bilanz-PK |
| 23.04.2026 | 05.05.2026 | 05.08.2026 | 04.11.2025 | 03.03.2026 |
| Abstand 60-Tage-Linie | Abstand 200-Tage-Linie | Performance YtD | Kursveränderung 52 Wochen | IPO |
| +11,74% | +40,05% | +74,80% | +72,44% | -40,68% |
Auf dem 2013 von Gereon Kruse gegründeten Finanzportal boersengefluester.de dreht sich alles um deutsche Aktien – mit klarem Schwerpunkt auf Nebenwerte. Neben klassischen redaktionellen Beiträgen sticht die Seite insbesondere durch eine Vielzahl an selbst entwickelten Analysetools hervor. Basis sämtlicher Tools ist eine komplett selbst gepflegte Datenbank für mehr als 650 Aktien. Damit erstellt boersengefluester.de Deutschlands größte Gewinn- und Dividendenprognose.
Kontakt
